2022-2023 转折与希望
来源: 发布时间：2022-12-30
2022年，注定将成为历史上不平凡的一年。这一年，我们在宏，中及微观上见证了众多历史性事件，这些事件对于我们广大群众而言，均造成了不一般的蝴蝶效应冲击。
从年初开始，俄乌战争的开端，新冠疫情在我国局部的爆发以及部分发达省市经济的停摆等，对我们的生活方方面面都有一定的负面体现。而这些事件反应在二级市场，也造成了年初的股市大幅波动和趋势向下，给不少管理人造成了较大的净值深坑。
后续随着疫情的转好，俄乌局势的相对稳定等利好因素出现后，经济阶段性企稳，人民生活疫情常态化，二级市场也出现了一定的回暖行情。在三季度后，随着我国针对房地产行业政策的引导支持文件出台，以及二十大的圆满召开后定调的一系列举动下，行业区分差异逐渐拉大，二级市场呈现了较为显著的结构性行情。
在四季度的尾声，我国对新冠疫情实施了放开政策，政策导向较为直接的对大众的工作生活均产生了较大的改变，目前来看，我们仍处于阵痛期，但疫情放开对我们造成的冲击终将散去。
2022年一整年，万事无常，波动起伏，如能平稳度过这一年，对我们大多数人来说，也是一种福报。
在2022年里，复盘一整年的投资心路历程，我们始终对大制造领域的投资战略进行了坚守，并对战术及执行上进行了一定改良。
在军工、新能源、汽车及零部件、VRAR，互联网等细分产业方向我们均做了一定布局，并取得了一些阶段性的成果。
同时，我们加大了团队自身学习成长的强度，对大周期、大消费、大医疗以及大信创等方向进行了较为细致的研究，从中看到了很多非常好的细分赛道的商业模式及基本面，也为我们明年的投资种下了一些种子，静待开花。
这一年以来的市场波动，对我们的投资组合还是造成了一定的冲击，我们也在这一年的时间里，很多次的在煎熬下反思，在黑暗中等待希望。
所幸在最后的时刻，我们发现自身大部分的选择站在中长期的角度，仍是在往正确的方向发展，只是较大的波动，仍然不可避免的会在投资配置的过程里对组合产生冲击。
未来我们将会更加控制好对波动风险的把握，以及对出击计划的有效实施。我们仍在成长，但是金子总会发光。
2023年，百业待兴。随着疫情政策的放开以及国民支柱产业的企稳，我国的经济及居民生活有望在三年疫情后的今天，真正走向万物复苏的道路。
但是复苏的道路注定不会是一帆风顺的，疫情放开的阵痛仍将伴随着我们一段时间。
同时国际局势的复杂化，局部战争爆发的可能性增加，以及欧美经济进入衰退后的全球化冲击是否会影响到我们，目前来看，仍是未知数。
但可以确定的是，在政府领导层的指挥下，我们一直在往好的方向发展，国家实力日渐增强，国际地位逐步提高，我国在部分产业领域的实力已居于世界前列。
祖国伟大复兴的趋势不会转变，我们只需要在这个过程里选择坚守，追随，我们每个个人的人生康波大级别机会周期，由此展开。
展望2023年，我们认为可选消费的复苏值得关注和挖掘，其中低估的可选消费品种，以及类可选消费的医药是我们报予较大期望的细分赛道选择之一。
同时，信创赛道中确定性较高的细分领域标的，半导体产业在政策刺激下的优质基本面标的，未来预期较高的新能源及军工新技术领域及方向标的等，应都会存在较大的结构性机会。
然后在逆境反转趋势中的地产，港股及美股上的中概股机会，也许仍有阶段性的空间值得把握。一言概括，2023年，机会很多，我们将全力奋进，努力把握。
今天是2022年的最后一个工作日，回想这一年的经历，多是曲折，部分时间节点上甚至可以用魔幻形容部分事件的变化程度。
这一年我们经历了很多，也学到了很多，也在这个过程里，对个人、对团队、对未来的规划及发展有了更清晰的理解认知。
我们淳瀚，将会秉着“淳朴之心，浩瀚之志”的初心，坚定不移的走好，走稳每一步，持续进化，超越自我。希望来年能以优异的成绩，回报一直支持我们的家人，朋友及客户们。也非常感谢你们今年以来一如既往的支持和鼓励，在艰难的时刻仍然选择与我们同行。万分感激。
最后，想以一句古罗马的凯撒大帝的一句名言收尾：“最困难之时，就是我们离成功不远之日”。困难的日子已经过去大半，也许未来还会存在。但是成功和胜利，是迟早会来的。祝大家新的一年里，阖家安康，工作顺利，业绩长虹！
闻豪
2022年12月30日